实体经济的未来大全11篇

实体经济的未来篇（1）

如果用一个词来描述海湾国家的经济本质，最恰当的莫过于“一体化”。不管是否是因为石油资本，几个世纪以来，海湾地区对于外部大国来说一直是商业和战略上的一块肥肉。海湾地区与外界的联系可以追溯到前伊斯兰教时期。回顾殖民时代，我们会发现海湾地区横跨了欧印殖民贸易路线。海湾地区的诸多部落之所以能够持续发展，得益于广大的印度洋地区与世界其他地区之间形成的繁忙的跨洋运输网络。当地造船厂制造、当地水手领航的单桅帆船（dhows）和帆桁船（booms）每个季节都会从波斯湾驶向印度次大陆，或沿东非海岸线航行。随着区域内和区域间复杂多样的贸易方式的兴起，当地人用阿拉伯小马、枣椰和珍珠来交换大米、木材和棉花。直到今日，这张贸易大网仍在为该区域的经济发展创造着动力。

当前海湾地区和西方国家之间的密切联系很大程度上是因为海湾发现了石油。海湾地区巨大而迅速的收入增长及其重要的战略位置，恰恰造成了如今海湾国家不可持续性的特征。令人欣慰的是，海湾国家认识到了这一短板，目前正在进行经济转型。比如，迪拜因已因成为金融服务、交通运输和物流服务的国际商业枢纽而名声大噪。尽管迪拜几乎没有石油资本，它仍在不到20年的时间内经济迅速繁荣。迪拜经济部国外投资办总裁法赫德·艾尔·卡尔卡维（Fahad Al Gergawi）公布的数据显示，输入迪拜的外国直接投资在2012年增长了16.6%，新增119家公司，新增投资额达42亿迪拉姆（约合12.25亿美元）。外商直接投资的增长主要集中在金融和商业服务、房地产、休闲娱乐、化工、食品烟草、保健和金属等行业。

笔者不会像其他观察人士那样，把迪拜的发展路径乐观地称之为“迪拜模式”或是“迪拜奇迹”，但可以肯定的是，海湾地区和世界其他地区的金融一体化已为海湾国家所认可，这是脱离石油经济的一种途径。迪拜完全可以视为一扇重要的门窗，透过它人们得以了解海湾地区未来的经济发展趋势。

贸易型实体经济

巨大的石油收入令海湾国家成为食利国家。大多数国民都愿意在公共部门工作。公共部门的工资比私营部门至少高一倍。私营部门大多是外籍劳工，既有来自印度次大陆和东南亚国家的极低收入的流动劳工，也有主要来自欧洲国家或其他西方主要英语国家、收入较高的中高级管理层人士。市场流动性构成海湾国家经济的新特点。在海湾国家市场，看不到其他主要市场上见到的那种市场稳定性。海湾国家，以迪拜为代表，依靠20世纪下半叶积累的石油资本，正回归到其作为中转性枢纽的传统角色。作为商品和金融交易中心，海湾国家作为全球市场的关键枢纽继续存在，充满动态稳定性。

总的来说，海湾地区的未来在于其自由贸易港经济。从2005年开始，阿联酋航空公司（Emirates Airways）（迪拜）、阿提哈德航空公司（Etihad Airways）（阿布扎比）和卡塔尔航空公司（Qatar Airways）（多哈）迅速发展成为全球主要客运和货运航空公司。随着这三大航空公司的快速增长，迪拜和多哈成为“超级空港”，从世界上任何一个地方到另外一个地方，只需在波斯湾中转一站就可到达。这些航空公司证明并加强了区域间贸易和交流航线的重组。其中，总部设在迪拜的阿联酋航空公司居国际航空运输量世界第一。截至去年3月31日，其年纯收入为23亿迪拉姆（6.27亿美元）；而到今年3月31日，年纯收入则达31亿迪拉姆（约合8.45亿美元）。

发展可持续金融经济

实体经济的未来篇（2）

一、前言

从目前经济发展来看，随着我国儿童数量的增多，围绕儿童群体形成的消费模式成了经济发展的重要增长点，儿童经济也成了经济发展的重要模式，对经济发展产生了重要影响。通过对儿童经济发展数据进行分析后可知，儿童经济在最近几年的发展中取得了突飞猛进的发展，其经济总量和增长速度都在显著提高。为此，作为经济增长的重要推动力，我们应对儿童经济的发展进行深入了解，并结合儿童经济的发展现状，总结儿童经济取得的成就，并对儿童经济的未来发展进行正确预测，保证儿童经济发展取得积极效果。

二、我国儿童经济具有持续的发展动力

据国家统计局资料统计：中国儿童产业研究中心的统计数据显示，随着80后逐步进入生育高峰期，2007年至2011年年末，我国迎接了一波婴儿潮，每年出生新生儿1600万人左右。2016年前人口增长将保持每年1600万人至2000万人的水平。2011年年末，我国共有0～12岁的儿童19526.53万人。中国婴儿的高峰期将出现在2016年，人口峰值为2028年，到时中国将迎来第五轮“婴儿潮”。新的消费意识、育儿理念带来的消费提升，注定了孕婴童行业的未来将是20年的牛市。

正是基于这一有力基础，我国儿童经济的发展获得了持续的动力。目前来看，我国儿童经济的发展动力主要表现在以下几个方面：（1）儿童总人数呈现快速增长状态。从统计数据中可以看出，儿童总人数在未来十年内将会呈现快速增长状态，这无疑给儿童经济注入了生机与活力，保证了儿童经济有强大的发展后劲。（2）四二一家庭持续增多。随着80后逐渐开始组建家庭并生儿育女，四二一家庭将成为我国家庭的主要模式，四二一家庭的增多，也给儿童经济提供了足够的资金保障。（3）家长对儿童消费的重视程度在逐渐增加。由于目前独生女较多，家长有条件也有精力关注孩子的成长环境，儿童消费在数量上呈现了快速增长的状态。

三、我国儿童经济规模保持快速增长

中国儿童产业研究中心的一项数据显示，我国婴童产业创造了9000多亿元的产值，2011年中国0～12岁的儿童市场总规模约为11500亿元，且未来几年儿童市场将保持15%左右的高速增长，有专家预测，到2015年儿童市场可能会达到20000亿元，远景规模则可达30000亿元。

从我国儿童经济总量来看，儿童经济规模保持快速增长的状态在今后几年内不会发生改变。目前我国儿童经济增长已经取得了可喜的效果，具体表现在以下几个方面：（1）我国儿童经济规模逐渐增长。从我国儿童经济现有规模来看，已经成为实体经济中的重要经济形式。其增速常年保持在15%左右，整体增长率显著，对实体经济的促进作用非常明显，经济拉动作用突出。（2）我国儿童经济市场已经趋于成熟。目前我国儿童经济市场已经定型化，并逐渐衍生出特色的儿童经济形式及儿童产品，儿童经济市场得以细化，儿童经济市场已经呈现出较为成熟的状态，能够满足经济发展需要。（3）我国儿童经济所占比重逐年提高。从我国总体经济总量来看，儿童经济作为其中重要的组成部分，所占比重逐年提高，儿童经济俨然成了我国实体经济的重要组成部分，对商业发展也起到了积极的促进作用。

四、我国儿童经济发展模式创新取得了积极效果

在我国儿童经济发展中，基于儿童需要而衍生出的特殊发展模式在商业实践中取得了积极进展，其中儿童特色经济发展模式取得了成功。从儿童特色经济发展模式来看，更加注重儿童的实际体验，是对传统经济发展模式的创新，有利于推动儿童经济的快速发展。目前儿童经济发展模式创新取得的积极效果主要表现在以下几个方面：（1）在儿童产业的发展过程中，出现了一些特色儿童产业，典型的代表就是“儿童职业体验馆”。 所谓儿童职业体验馆，简单说就是“专业过家家”游戏。在一个封闭的环境里，设立儿童职业体验是一种由3～13岁的儿童扮演各种职业角色的寓教于乐的游戏。通过体验成年人的职业角色，帮助儿童了解大人的世界，增强表达能力、动手能力、理财能力、团队协作能力、责任心等。（2）儿童经济发展模式创新，抓住了儿童消费心理。在儿童经济发展模式创新中，对儿童消费心理的把握成了儿童经济发展模式取得成效的关键。通过对儿童消费心理的研究，儿童经济发展模式创新找到了发展方向。（3）儿童经济发展模式创新，推动了儿童经济的全面增长。通过采取必要的发展模式创新，儿童经济实现了全面增长，不但提高了儿童经济的整体规模，还提升了儿童经济发展的整体水平，对儿童经济发展意义重大。

五、我国儿童经济在未来的发展中所占比重将持续增加

从我国儿童经济发展所取得的成绩来看，儿童经济的增长对实体经济将会产生重要影响。基于我国儿童数量的持续增加，儿童经济在未来几年内将会保持高速增长的态势，儿童经济在整体经济中所占比重将会持续增加。基于这一认识，我国儿童经济的未来走势主要表现为以下几个方面：（1）我国儿童经济发展规模将进一步增大。从现有的统计数据来看，我国儿童经济的发展规模将会进一步增大，儿童经济将会成为经济发展的重要形式，将会对实体经济产生良性的促进，保证实体经济的快速发展。（2）我国儿童经济发展速度将全面提升。由于目前我国儿童经济已经找准了定位，并在发展模式创新上取得了积极效果。因此，我国儿童经济在未来一段时间的发展中，其发展速度将会得到全面提升，呈现快速发展状态。（3）我国儿童经济所占比重将持续扩大。考虑到儿童经济的特殊性，目前我国儿童经济已经形成了产业化发展，对周边经济的带动作用明显。由此可见，未来我国儿童经济所占比重将持续扩大。

六、结论

通过本文的分析可知，在我国经济发展中，儿童经济作为重要的发展方式，其增长速度、发展规模和产业化建设已经取得了显著成效，儿童经济将会在未来的发展中成为促进实体经济发展的重要推动力。所以，我们要认清儿童经济的作用，做好儿童经济的研究工作，为儿童经济发展提供有力支持。参考文献：

[1] 杨柳.沙岗村儿童经济发展方式研究[D].中央民族大学，2011.

[2] 简福平.儿童经济发展特点研究[D].西南大学，2011.

[3] 黄新.儿童经济发展的调查与思考[D].湘潭大学，2010.

实体经济的未来篇（3）

(一)资产概述　资产质量这一概念所指称的是资产的某种性质，是属性概念。对其界定必须借助于它所依附的事物，即资产这一实体概念。目前比较流行的资产定义体现了未来经济利益观的观点，认为“资产是预期的未来经济利益，这种经济利益已经由企业通过现在或过去的交易获得”。现美国财务会计准则委员会将资产定义为“资产是可能的未来经济利益，它是特定个体从已经发生的交易或事项中所取得或加以控制的”，国际会计准则在框架中将资产定义为“资产是指作为以往事项的结果而由企业控制的可望向企业流入未来经济利益的资源”，两者对资产的定义是一致的。未来经济利益观认为。资产的本质在于它未来的经济利益。因此，对资产的确认或判断不能看它的取得是否支付了代价，而要看它是否蕴藏着未来的经济利益。

根据财政部2006年2月的《企业会计准则――基本准则》，资产是指企业过去的交易或者事项形成的、由企业拥有或者控制的、预期会给企业带来经济利益的资源。资产本质的特征是预期会给企业带来经济利益，即直接或间接导致现金或者现金等价物流入企业的能力。由此可知，我国对资产的定义也采用未来经济利益观。

(二)质量概述　“质量”一词，在很多学科中都有使用，我们常用“质量”来表示产品质量。此处，我们借助产品质量的概念来定义“质量”。对产品质量的认识有着各种层次的差异。低层次的产品质量概念是从产品的有用性来看，指使产品履行其使用目的的具体属性。较高层次的产品质量概念则是从质量构成要素来分析，大略分为消极质量要素和积极质量要素两大类。前者包括：价格适宜、较低的使用成本、不易老化、安全无害、使用方便、容易制造和丢弃便利；后者则指：设计良好、优于其他公司的同类产品、使用性能好和更具独特的个性。综合两者而言，产品质量是对履行产品使用目的的综合评价，它体现了人们从产品所获取的使用价值的大小。这一定义基本上只是局限于用户使用感官上来说明的。

更高层次的质量范畴则不是从人的感官知觉的角度来解释的，它是一种比较观。西方学者指出产品质量是特定的产品使消费者需求得到满足的程度(fitness for use)，即通过将实际生产的产品与用户期望的偏离程度的相对比较来定义质量。具体地说，即通过设计质量(quality of deaign)与符合质量(或者称之为一致质量，quality of conformance)相比较来确定这种满足程度。

(三)资产质量的概念　企业资产的使用价值也就是在企业的持续经营中为企业创造价值。因此，从企业的角度理解，低层次的资产质量概念应该界定为：资产为企业带来的未来经济利益的大小。这种未来的经济利益既体现了资产的本质特征，也能够为企业创造价值。从会计的角度看，未来经济利益的大小是指资产为企业带来的收入或者利润的大小；从财务的角度看，未来经济利益的大小是指资产为企业带来的现金流量的大小，包括现金流入的增加或者现金流出的减少。高层次的资产质量概念应该体现一种比较观，它是资产使投资者(包括债权人和股东)的要求得到满足的程度，是从投资者的角度来理解资产质量的。企业的资产由两种途径取得，一种由债权人投入的债务资本形成，一种由股东投入的权益资本形成。资产质量的概念应该体现债权人和股东的期望，资产实际创造的价值超过投资者期望价值越多，资产质量就越好。因此，高层次的资产质量概念应界定为：资产所带来的超过投资者期望的那部分未来经济利益的大小。

以上讨论的是资产质量概念的内涵，即资产质量所具有的特有属性――未来经济利益大小或者超过期望的那部分未来经济利益的大小。已有研究中，有的学者已经将资产的流动性、周转性等因素纳入资产质量的概念，但鲜有学者明确指出这些因素应该属于资产质量概念的外延。综合相关研究，笔者认为，资产质量的外延应包括：资产流动性(变现能力)、资产周转能力、资产的风险、资产结构等因素，这些因素都是影响资产质量的重要因素，必须将其纳入资产质量概念。

(1)资产的流动性。资产的流动性是指一种资产能迅速转换成现金而对持有人不发生损失的能力，也就是变为现实的流通手段和支付手段的能力，也称变现能力。完美市场(perfect market)中。资产流动性并不会影响资产质量。然而，我们在现实生活中，完美市场的假设条件很难成立。投资者进行投资都必须考虑交易成本、税务成本、出售资产发生的信息收集和分析的成本和机会成本。市场摩擦的存在表明现实中不存在完美市场，并且可能导致市场价格对资产价值的歪曲反映，资产流动性必然影响资产质量。

企业整体资产的流动性越强，企业资产中短期的流动性强的资产就越多，那么，企业资产的变现能力就越强。变现损失也越小；并且，企业的短期偿债能力也会增强，从而降低企业的财务风险。但是，企业整体资产的流动性越强并不意味着资产质量就越好。为投资者带来的超过期望的那部分未来经济利益的大小，是资产质量概念的核心和本质。如果增强资产流动性会损害资产所带来的预期经济利益，那么越强的资产流动性并不代表资产质量越好。只有当增强资产流动性所带来的收益(主要是变现损失的减少、短期偿债能力的增强、财务风险的降低)超过它所减少的未来经济利益时，整体资产流动性的增强才有助于提高资产质量。否则，就会损害企业资产质量。

确定合适的资产流动性强度非常重要。在图1中，曲线L1表示资产流动性增强为企业带来的未来经济利益，曲线L2表示资产流动性增强给企业减少的未来经济利益流入。在两条曲线的交点处对应的资产流动性强度为A，此时资产流动性所带来的未来经济利益等于它所减少的未来经济利益流入，此处企业资产所带来的未来经济利益最大。资产流动性增加所带来的边际收益等于边际成本。由此可知，在A处对应的企业整体资产的流动性强度，能够给企业带来最大未来经济利益，理论上是最佳流动性强度。

(2)资产的周转能力。企业资产周转能力通常用资产周转率来表示，它是营业收入与企业资产之间的比率。通常有三种表示方式：资产周转次数、资产周转天数和资产与收入比。显然，资产的周转能力越强，资产的使用效率就越高，相同数额的资产在一年内所能带来的营业收入就越多；或者说在一年内取得相同的营业收入，需要投入的资产数额就越少。如果企业保持目前的资产周转能力，相同资产为企业带来的未来经济利益越大，资产的质量就越好。

企业资产由各个单项资产组成，在营业收入既定的条件下，资产周转率的驱动因素就是企业的各项资产，其中最重要的是应收账款、存货和固定资产。在其他条件不变时，提高应收账款和存货周转率，加速企业固定资产更新改造，可以提高资产的周转能力，使得相同的资产在一年内能够带来更多的营业收入，从而提高企业的资产质量。因此，资产的周转能力必然影响企业资产质量，必须将其纳入资产质量概念。

(3)资产的风险。资产为企业带来的未来经济利益大小受多种因素的影响。通常是一个随机变量，它的风险可以用方差或者标准差来表示。因此资产本身的风险必然影响未来经济利益的大小，风险越大，未来经济利益的偏离期望值的可能性就越大，未来经济利益的稳定性就越差。

根据投资组合理论，在充分组合的情况下，单项资产的风险对决策是没有用的，投资人关注的只是投资组合的风险；特殊风险与决策是不相关的，相关的只是市场风险。也就是说，企业应当并且可以通过合理的资产组合来消除单项资产的特殊风险，市场不会因为企业承担单项资产的特殊风险而给以任何回报。因此，纳入企业整体资产质量概念的风险只能是企业整体资产的风险，而不是各个单项资产的风险。

(4)资产结构。如果把企业所有资产的集合看作是一个封闭的系统，企业各种资产项目或类别就是系统中的各组成要索，那么资产结构就是企业不同项目或类别的资产之间的相互联系和相互作用。在持续经营条件下，企业的整体资产为企业和投资者带来的未来经济利益，比各单项资产或各类资产带来的未来经济利益更大；否则企业就应当进行清算，将各项资产单独出售，而不是持续经营。在一定时期内，投资者(包括股东和债权人)投入企业的资本是一定的，这就意味着企业资产总额在一定时期内固定不变，增加某一项单项资产(或增加某一类别的资产)，必然会导致其他单项资产(或其他类别的资产)在数量上减少。因此，通常可以用各个单项资产或各类资产在企业资产总额中所占的比重来表示资产结构，当增加某一项(类)资产时，该项(类)资产的比重就会上升，其他各项(类)资产的比重就会下降。

虽然企业的各项资产都能够为企业带来未来经济利益，但是各项(类)资产为企业带来未来经济利益的大小是不同的，并且它们的流动性强弱和风险也有差别，因此各项(类)资产之间的相互联系和相互作用，必然会影响企业资产质量。

第一，企业资产按照流动性强弱分为流动资产和非流动资产，前文已经论述了流动资产的流动性越强，带来的未来经济利益却越小。因此企业必须权衡利弊，确定资产的最佳流动性强度，使企业整体资产带来的未来经济利益最大，以提高资产质量。

第二，企业资产可以分为人力资产和非人力资产。资产确认条件之一是未来经济利益能够可靠地计量，人力资产带来的未来经济利益却很难准确计量，这也使得我们探讨人力资产比重与资产质量之间的数量关系变得极为困难。但是，从理论上讲，人力资产高的企业，资产质量也相对较好。

第三，企业资产按照有无实物形态可以分为无形资产和有形资产。在市场竞争日益激烈，科技进步日新月异的今天，任何企业要想在竞争中获胜，必须高度重视科技投入和研究开发，努力培养自己的核心竞争力。因此，无形资产比重越高，尤其是专利权、商标权、非专利技术、商誉等比例越高的企业，资产质量通常更好。

第四，企业资产按照是否用于生产经营活动可以分为经营资产和金融资产。在有效的资本市场上，流入企业的未来经济利益主要是企业的经营资产创造的，企业持有较多的金融资产，往往会导致未来经济利益的减少，也就是说，金融资产的比例越高，企业资产质量往往越差。

综上所述，在资产结构中，我们必须要考察流动资产比例、人力资产比例、无形资产比例和经营资产比例等结构问题。这些因素都会影响资产结构，进而影响企业资产质量。

二、资产质量的概念框架

(一)单项资产质量　从内涵上看，单项资产和整体资产都能为企业和投资者带来未来经济利益，它们的质量也都可以用未来经济利益的大小来表示，但是他们产生未来经济利益的方式有差别。整体资产由各个单项资产有机结合而成，是一个自我完善和自我发展的系统，能够使企业在生产经营活动中不断地获得现金流量。也就是说整体资产所带来的未来经济利益主要是在企业生产经营活动中取得。单项资产是企业整体资产的组成部分，通常情况下各个单项资产并不能单独在生产经营活动中带来未来经济利益。因此，对企业绝大部分单项资产来说，未来经济利益主要包括两部分：一是资产处置收入；二是资产处置损失抵税(如果是处置收益则需纳税，应视为未来经济利益的减项)。

从外延上看，企业整体资产质量包括资产的流动性、资产周转能力、资产的风险、资产结构等。单项资产作为整体资产的组成部分，并不考虑资产结构问题；它不能单独在生产经营活动中带来未来经济利益，因此也不考虑周转能力问题。对单项资产来说，资产的风险主要是变现的风险，即在资产处置中发生损失的风险。由此可见，单项资产质量的外延主要是资产的流动性。

对企业和投资者来说，整体资产质量比单项资产质量更为重要。首先，从哲学的角度，我们知道整体和部分的价值是有差别的。整体通常具有部分所不具有的功能，如果各部分配置合理，整体价值比各部分价值之和更大。其次，从企业持有资产的目的来看，企业是在持续经营中创造价值，任何单项资产只要在企业生产经营活动中发挥作用，在可以预见的将来就不会被处置。因此各单项资产只能作为整体资产的组成部分，有机地结合在一起，共同在生产

经营活动中为企业带来未来经济利益。

实体经济的未来篇（4）

    1.未消逝成本观

    未消逝成本观是对资产性质的早期描述。美国著名会计学家佩顿和利特尔顿在《公司会计准则导论》(An Introduction to Corporate Standard)(1940)中明确提出了未消逝成本观。他们认为：“……成本可以分为两部分，其中已经消耗的成本为费用，未耗用的成本为资产……”也就是说，他们认为资产是营业或生产要素获得以后尚未达到营业成本和费用阶段的那部分余额，是成本中未消逝的那部分余额。显然，这种观点同历史成本会计模式是密不可分的。它着重从会计计量的角度来定义资产，强调了资产取得与生产耗费之间的联系。

    2.借方余额观

    资产定义的借方余额观是由美国会计师协会(美国执业会计师协会的前身)所属的会计名词委员会在其颁布的第1号《会计名词》(1953)中提出来的。该公告认为：“资产是由借方余额所体现的某种东西。这一借方余额是按照公认会计原则或规则从结平的各账户中结转过来的，前提是这一借方余额不是负值。作为资产，它代表的或者是一种财产权利，或者是所取得的价值，有的则是为取得财产权利或为将来取得财产而发生的费用支出”。这一认识的基本特征是将资产视为借方余额的体现物。据此，不仅借方余额所体现的应收账款、存货、设备、厂房等要确认为资产，而且由借方余额所体现的递延费用等项目也可以确认为资产。显然，这种观点只是从会计结账技术的角度来理解资产，很难说是在描述资产的性质。

    3.经济资源观

    经济资源观是关于资产定义的颇具影响的一种观点。1957年，美国会计学会发表的《公司财务报表所依恃的会计和报表准则》中明确指出：“资产是一个特定会计主体从事经营所需的经济资源，是可以用于或有益于未来经营的服务潜能总量”。对资产的这一认识，第一次明确地将资产与经济资源相联系，虽然它并未正面提到无形资产的内容，但这一定义至少可能将无形资产包纳其中。另外，它也明确了资产与特定会计主体之间的关系，即特定会计主体能够借助资产业从事未来经营。1970年，美国会计准则委员会在其的第4号公告中提出了一个资产定义：“资产是按照公认会计原则确认和计量的企业经济资源，资产也包括某些虽不是资源但按照公认会计原则确认和计量的递延费用”。这一定义虽然明确指出资产的实质是经济资源，接受了“经济资源”这一新认识，但它却认为，经济资源应否视为资产，取决于公认会计原则的确认和计量标准，这就把资产的实质与资产的确认和计量之间的主从关系颠倒了。

    4.未来经济利益观

    目前比较流行的资产定义体现了未来经济利益观的观点。1962年，穆尼茨(Moonitaz)与斯普劳斯(R.T.Sprouse)在《会计研究论丛》第3号——《企业普遍适用的会计准则》这一文献中明确提出：“资产是预期的未来经济利益，这种经济利益已经由企业通过现在或过去的交易获得。”现在的美国财务会计准则委员会(FASB)在《财务会计概念公告》第6号(SFAC No.6)中提出：“资产是可能的未来经济利益，它是特定个体从已经发生的交易或事项中所取得或加以控制的。”

    未来经济利益观认为，资产的本质在于它蕴藏着未来的经济利益。因此，对资产的确认或判断不能看它的取得是否支付了代价，而要看它是否蕴藏着未来的经济利益。在现实中，虽然成本是资产取得的重要证据之一，而且成本还是资产计量的重要属性，但是，成本的发生并不一定导致未来的经济利益，而未来经济利益的增加也并不必然会发生成本，例如，业主投资、接受捐赠等。所以，未消逝成本观将未耗用的成本看成是资产，视资产为成本的组成部分，是不切实际的。而经济资源观强调资产的经济资源属性，把一些不是经济资源但有助于实现未来经济利益的或减少未来经济损失的项目如某些备抵项目排斥除在资产之外。未来经济利益观则将这些项目合乎情理地包括在资产之中。因此，我们说未来经济利益相对于其他观点来说更加全面、合理。

    当然，对资产定义的表述还有很多，以上仅是列举了几种比较有代表性的观点。

    笔者认为，一个科学严密的定义应要能概括资产的本质和内涵。资产定义应包括两个要义：(1)资产的经济属性即能够为企业提供未来经济利益，这也是资产的本质所在。也就是说，不管是有形的还是无形的，要成为资产，必须具备能产生经济利益的能力，这是资产的第一要义。(2)资产的法律属性即必须是为企业所控制，也就是说，资产所产生的经济利益能可靠地流入本企业，为本企业提供服务能力，而不论企业是否对它拥有所有权，这是资产的第二要义。

二、我国《企业财务报告条例》和《企业会计制度》对资产的重新定义

    反观我国资产定义的演进，可以说正逐步向国际惯例靠拢。

    我国《企业会计准则——基本准则》将资产定义为：资产是企业拥有或控制的能以货币计量的经济资源，包括各种财产、债权和其他权利。这一定义，忽略了作为企业资产应当具有的最基本的性质，即资产应当是“预期会给企业带未来经济利益”。按照我国基本准则规定的定义，在实务工作中产生的主要问题是：即使企业拥有或者控制的资源不能再给企业带来未来经济利益，仍然作为企业的资产在资产负债表上列示，从而造成了企业产不实。例如，由于技术进步，原有设备已经被淘汰或长期闲置不用，或从国外引进的设备原材料供应等原因在国内无法使用、这些设备不能给企业带来经济利益，但因其符合资产定义而仍作为企业的资产，其价值仍反映在会计报表的资产方，造成企业虚增资产，对外提供的财务会计报告所反映的信息因此也失去其真实性。

    《企业财务会计报告条例》(国务院第287号令，自2001年1月1日起施行)第九条中对资产进行了重新定义：资产，是指过去的交易、事项形成并由企业拥有或控制的资源，该资源预期会给企业带来经济利益。并以此为依据制定了《企业会计制度》。

    对比两个定义可以看出，《企业财务会计报告条例》中资产定义在三个方面对原定义作了修正：一是新的定义把资产的内涵真正揭示了出来，强调资产的实质是预期能给企业带来经济利益，而原定义却忽视了这一点。企业拥有或控制的资产必须具有用性和盈利性，具有为企业服务能力或服务潜力、能为企业带来经济利益或者控制别人得到这种利益都应该是企业的资产。相反，如果企业某项财产预期不能给企业带来未来经济利益，则该财产不能确认为企业的资产，如待处理财产损失预期不会导致经济利益流入企业，则不能作为企业的资产。二是新定义中删去了“能以货币计量”这一定语。笔者认为主要原因是，货币计量是会计确认和计量的问题，不是资产的本质特征，只需要在关于资产的确认标准中规定，不必在资产的定义中进行提及。三是新定义中把“经济资源”修正为“资源”。预期能给企业带来经济利益的不仅仅是经济资源，也不仅仅是单一的、静态的、具体的某一资产。目前会计上没有确认和计量但确实能为企业带来未来经济利益的其它项目，如知识产权、人力资源、商誉等也应该是企业的资源，而且是越来越重要的资源。

    国际会计准则在框架中将资产定义为“资产是指作为以往事项的结果而由企业控制的可望向企业流入未来经济利益的资源”，可以看到，变化后的定义从理论上与国际会计准则保持了内在的一致，其实践意义是可以据资产的定义明确纳入会计核算的资源范围。

三、对资产定义的重新思考

    我国《企业财务报告条例》和《企业会计制度》对资产的重新定义可以说是我国会计理论与实务的重大突破，对于提高会计信息质量有十分重大的意义，但笔者认为新定义也有两点不妥之处：

实体经济的未来篇（5）

中国企业过去三十多年积攒的经验，在未来可能不再适用。为适应未来而超前布局，需要反思既往，把握大势，顺势而为。

在“内与外”的交融中适应新的竞争格局。金融危机修正了但没有改变经济全球化、区域经济一体化的大趋势。未来的三十年，将是中国企业“走出去”、打造本土跨国企业的黄金时期。这既是领先企业规避危机后跨国产业转移放缓、贸易壁垒加大等发展风险的暂时性策略，也是更多中国企业遵循自身成长规律、在全球整合资源促进全球经济发展的必然选择。未来像联想、海尔、华为、吉利这样的本土跨国企业，应该是批量制造。

实体经济的未来篇（6）

中图分类号:F233.4文献标识码:A文章编号:1672-3198(2009)23-0188-02

1资产的定义及属性

资产的概念是会计学最重要的概念,现行的准则定义是指企业过去的交易或者事项形成,由企业拥有或者控制的、预期会给企业带来经济利益的资源。它具有以下特征:(1)资产预期会给企业带来经济利益;(2)资产应为企业拥有或者控制的资源;(3)资产是由企业过去的交易或者事项形成的。

从历史的发展来看,资产的定义主要有四种观点。

1.1未消逝成本观

未消逝成本观是对资产性质的早期描述。美国著名会计学家佩顿和利特尔顿在《公司会计准则导论》(an introduction to corporate standard)(1940)中明确提出了未消逝成本观。他们认为:“成本可以分为两部分,其中已经消耗的成本为费用,未耗用的成本为资产”。也就是说,他们认为资产是营业或生产要素获得以后尚未达到营业成本和费用阶段的那部分余额,是成本中未消逝的那部分余额。显然,这种观点同历史成本会计模式是密不可分的。它着重从会计计量的角度来定义资产,强调了资产取得与生产耗费之间的联系。

1.2借方余额观

资产定义的借方余额观是由美国会计师协会(美国执业会计师协会的前身)所属的会计名词委员会在其颁布的第1号《会计名词》(1953)中提出来的。该公告认为:“资产是由借方余额所体现的某种东西。这一借方余额是按照公认会计原则或规则从结平的各账户中结转过来的,前提是这一借方余额不是负值。作为资产,它代表的或者是一种财产权利,或者是所取得的价值,有的则是为取得财产权利或为将来取得财产而发生的费用支出”。这一认识的基本特征是将资产视为借方余额的体现物。据此,不仅借方余额所体现的应收账款、存货、设备、厂房等要确认为资产,而且由借方余额所体现的递延费用等项目也可以确认为资产。显然,这种观点只是从会计结账技术的角度来理解资产,很难说是在描述资产的性质。

1.3经济资源观

经济资源观是关于资产定义的颇具影响的一种观点。1957年,美国会计学会发表的《公司财务报表所依恃的会计和报表准则》中明确指出:“资产是一个特定会计主体从事经营所需的经济资源,是可以用于或有益于未来经营的服务潜能总量”。对资产的这一认识,第一次明确地将资产与经济资源相联系,虽然它并未正面提到无形资产的内容,但这一定义至少可能将无形资产包纳其中。另外,它也明确了资产与特定会计主体之间的关系,即特定会计主体能够借助资产业从事未来经营。1970年,美国会计准则委员会在其的第4号公告中提出了一个资产定义:“资产是按照公认会计原则确认和计量的企业经济资源,资产也包括某些虽不是资源但按照公认会计原则确认和计量的递延费用”。这一定义虽然明确指出资产的实质是经济资源,接受了“经济资源”这一新认识,但它却认为,经济资源应否视为资产,取决于公认会计原则的确认和计量标准,这就把资产的实质与资产的确认和计量之间的主从关系颠倒了。

1.4未来经济利益观

目前比较流行的资产定义体现了未来经济利益观的观点。1962年,穆尼茨(moonitaz)与斯普劳斯(r.t.sprouse)在《会计研究论丛》第3号――《企业普遍适用的会计准则》这一文献中明确提出:“资产是预期的未来经济利益,这种经济利益已经由企业通过现在或过去的交易获得。”现在的美国财务会计准则委员会(fasb)在《财务会计概念公告》第6号(sfac no.6)中提出:“资产是可能的未来经济利益,它是特定个体从已经发生的交易或事项中所取得或加以控制的。”

未来经济利益观认为,资产的本质在于它蕴藏着未来的经济利益。因此,对资产的确认或判断不能看它的取得是否支付了代价,而要看它是否蕴藏着未来的经济利益。在现实中,虽然成本是资产取得的重要证据之一,而且成本还是资产计量的重要属性,但是,成本的发生并不一定导致未来的经济利益,而未来经济利益的增加也并不必然会发生成本,例如,业主投资、接受捐赠等。所以,未消逝成本观将未耗用的成本看成是资产,视资产为成本的组成部分,是不切实际的。而经济资源观强调资产的经济资源属性,把一些不是经济资源但有助于实现未来经济利益的或减少未来经济损失的项目如某些备抵项目排斥除在资产之外。未来经济利益观则将这些项目合乎情理地包括在资产之中。因此,我们说未来经济利益相对于其他观点来说更加全面、合理。

我国《企业会计准则》(2006)规定:资产是企业过去的交易或事项形成的、由企业拥有或控制的、预期会给企业带来经济利益的资源。这种定义突出了以下特点:

(1)资产的经济属性即能够为企业提供未来经济利益,这也是资产的本质所在。也就是说,不管是有形的还是无形的,要成为资产,必须具备能产生经济利益的能力。

(2)资产的法律属性即必须是为企业所控制,也就是说,资产所产生的经济利益能可靠地流入本企业,为本企业提供服务能力,而不论企业是否对它拥有所有权。

2不同的计量模式体现出资产的不同属性

计量是指会计要素量化的过程和方法。也就是对资产加以量化表述的理论依据与具体方法。它涉及到计量属性与量度单位的选择。计量属性解决“计量什么”,而计量单位解决对选定的计量属性“用什么计量”。计量属性与计量单位是两个不同层次的问题,计量属性是内在的,根本的问题,计量单位是外在的、形式的问题,计量单位的选择随计量属性的变化而变化。由于不同的计量模式体现出资产的属性不同,会造成资产的价值差异较大。因此,根据资产的定义、属性选用恰当的计量模式计量资产的价值就尤为重要,它不仅仅在于是否能真实地反映资产的价值,而且还影响到其提供的会计信息是否有用。现行的会计计量属性包括:历史成本;重置成本;可变现成本;现值;公允价值;摊余成本。目前,主要运用的会计计

量模式主要有四种:历史成本、重置成本、公允价值、现值。

(1)历史成本法体现资产的属性是资产投入价值,即过去形成资产投入的成本或者费用作为资产的价值。其弊端是随着社会经济发展,生产率的提高,名义货币发生变化的话,从根本上动摇历史成本计量属性的基础;(2)重置成本法计量模式表现出资产的属性是资产重置价值,即资产按照现在购买相同或者相似资产所需支付的现金或者现金等价物的金额计量;(3)公允价值计量法体现资产属性是资产交换价值,即按照在公平交易中熟悉情况的交易双方自愿进行资产交换或者债务清偿的金额计量;(4)在现值计量模式下,资产的属性体现是资产在用价值,指资产按照预计从其持续使用和最终处置中所产生的未来净现金流入量折现的金额。从现行的资产定义来看,现值计量模式最符合资产的定义及属性。

3现行的计量模式与资产定义、属性之间的矛盾

新企业会计准则的实施,一方面体现了国内会计准则和国际准则的趋同更近了一步,为企业的发展提供了更好的机遇;另一方面,其巨大的变化给传统的会计模式带来了强烈的冲击,公允价值的应用就是其中一例。在38项会计准则中,有近50%的准则要求采用公允价值计量模式。公允价值的广泛应用,无疑成为了新会计准则实施中的焦点之一。目前,对于公允价值的认定主要采取以下方式:(1)存在活跃、公开的市场价格,则以该价格为标准确认的价值即为公允价值如果资产交易或负债清偿的标的存在着活跃的、公开的交易市场,在市场综合因素的影响和行业规范的制约下,其交易价格的形成基本符合“公平、熟悉、自愿”的前提,因此具备“公允”的要求,可以作为公允价值的确认标准。这种公允价值的获取途径是比较便利和直接的,并且易于交易方接受并获得关注者认可,可以说是公允价值确认的理想状态。(2)不存在活跃、公开的市场价格,则在多方询价的基础上,采用适当的估值方法,或由评估机构评估,作为确认公允价值的基准如果资产交易或负债清偿的标的不存在活跃的、公开的交易市场,可以采用适当的估值方法,搭建相应的数据模型并选用适当的参数,参照各方询价因素,结合现金流量折现、期权定价等方法确认公允价值。(3)不存在活跃、公开的市场价格,交易标的也不适宜进行评估,并且进行多方询价存在困难的,可以参考同类交易的市场价格,作为确认公允价值的基准在这种方式下,同类交易标的价格无法由市场直接获得,因此只能用类比的方式,采集同类交易价格,作为估值的依据。这样,如何选择确定同类交易就成了公允价值确认的关键。同类交易不仅要求选取物与标的具有物理上的同质性,同时其实施载体各要素也应具备可比性,比如期望现金流、期限等。这样,现行会计计量模式是一种以公允价值为主体,多种计量模式并存的混合计量模式,因此,体现出资产属性也是多种多样的,既有历史成本、重置价值。也有公允价值、可变现净值、现值等。而现行的资产定义为,指企业过去的交易或者事项形成,由企业拥有或者控制的、预期会给企业带来经济利益的资源。其本质特征“未来经济利益”,因此,资产的价值不是以企业现有的资产为基础,也不认可投入成本,决定资产价值取决于未来持续的现金流及盈利能力,根据资产的属性其计量模式就是现值,因为只有能现值反映企业未来的产出,最恰当地反映未来经济利益的计量属性。其他的计量模式均不符合资产的定义及属性,只有在这一属性无法满足可靠性和可验性的要求,在具体会计实务往往是从投入成本的角度考虑,采用其他的替代计量属性,但也要求排除人为估计等因素干扰,客观、真实的反映资产的内在价值。这就进一步说明了现值是资产真实价值的最近似的反映。不同方法对资产计量的结果都是对资产现值的代替。因此,根据资产的属性采用的计量模式应该是现值或者是以现值为代表的现值混合计量模式。而不是现在采用的公允价值计量模式。

4资产概念的重新定义

由于企业的资产形态千差万别,资产的特性各有不同,因此现行的资产概念的局限性日益凸显:(1)现行的资产定义不能反映企业整体资产价值。企业的资产包括无形资产和有形资产,现行资产的属性仅对有形资产进行了反映,而对在企业经营起着重要作用的无形资产去未予反映,主要是因为1.无形资产难以用货币明确计量;(2)现行资产观认为资产都应该是企业过去的交易或事项所取得的。即使企业拥有了某项未来经济利益,如果没有明确的交易或事项,也不能确认为资产。这使得自创商誉被排除在企业资产之外,从而使企业的无形资产未能得到真实的反映。换而言之,现行会计计量仅反映有形资产价值或企业整体资产的一部分。因此,提供的相关信息无用。特别需要说明,社会经济发展到今天,新经济时代已经到来,企业的类型具有多样性的特点,传统企业主要制造业为主,以生产、销售商品为经营方式赚取利润,资产形式主要是有形资产;而知识类企业主要以提供高附加值的服务获得利益,一般不进行生产、制造,其资产形式主要以无形资产为主,表现在:品牌、经营理念、管理制度、营销方式、人力资源等,以微软、思科、搜狐、网易等信息技术为代表企业,其无形资产是企业的核心资产,并且随着社会经济的发展,无形资产的价值日趋重要,如按传统会计理论计量这类企业资产价值大打折扣,使企业的内在价值未能得到完全的反映。因此,我们认为,自创的无形资产必须要计量;(3)现行资产的概念不能完全反映资产的本质特征。企业资产形态尽管千差万别,但从发挥作用来看,可分为经营性资产和非经营性资产,经营性资产直接创造企业的未来经营利益,即未来的现金流入,而非经营性资产一般不产生现金流入,甚至是现金流出,因此,如果用现行资产概念度量非经营性资产的话,从理论上讲,非经营性资产不是资产,则与资产存在的实际状态不符;如果用现值计量非经营性资产的价值的话,则非经营性资产会出现负数,显然不符合资产逻辑。因此,对非经营性资产不能用现值计量,对应的资产属性则不是未来经济利益,而是它的服务作用和其提供的利用的功能,因此其计量的方法应根据资产的不同属性采用不同的方法予以计量,由于资产在不同时点上具有不同的价值差异,不同时点上的资产不具有可比性、可加性,因此,对于采用历史成本法计量的资产价值,应采用技术方法折算出时点价值,从而保证资产的可比性、可加性。从这个意义上讲,现行的资产定义应予以修正为:企业过去的形成,由企业拥有或者控制的、预期会给企业带来经济利益或服务利用的资源。其具有以下特征:(1)资产预期会给企业带来经济利益或服务上利用;(2)资产应为企业拥有或者控制的资源;(3)资产是由企业过去形成的。它的优点在于:(1)扩大了资产的范围。修正后资产概念的范围包括企业的有形资产和无形资产,客观地反映了企业整体资产价值;(2)修正后资产概念的本质特征包括经营性资产和非经营性资产,其形成的计量方法可以采用多种计量模式,从而形成了以现值计量方法计量经营性资产,用其他计量方法计量非经营性资产的现值混合计量模式,解决了现行的一种资产属性采用多种计量模式反映的弊端,修正后的资产观认为,资产的概念应依据资产在企业的本质特征及功能予以反映,对能创造未来经济利益的应持未来经济利益观,对不能产生未来经济利益的资产来说,显然未来经济利益观是不成立的,应根据资产提供的服务和功能定义最为恰当,并可以采用除现值以外的方法予以计量。修正后的资产定义使资产属性与计量模式之间形成了严密的逻辑关系,客观、真实地反映出企业的整体资产价值。

5结论

总之,资产的属性要求其计量的方法合理地、客观地反映其真实价值,资产的属性与计量模式存在一致性、相关性,会计计量的本质就是准确、完整地反映企业的内在价值,资产的属性与计量模式的匹配,是会计学的重大问题,是值的我们认真研究和探索的。

实体经济的未来篇（7）

未消逝成本观是对资产性质的早期描述。美国著名会计学家佩顿和利特尔顿在《公司会计准则导论》(anintroductiontocorporatestandard)(1940)中明确提出了未消逝成本观。他们认为:“成本可以分为两部分,其中已经消耗的成本为费用,未耗用的成本为资产”。也就是说,他们认为资产是营业或生产要素获得以后尚未达到营业成本和费用阶段的那部分余额,是成本中未消逝的那部分余额。显然,这种观点同历史成本会计模式是密不可分的。它着重从会计计量的角度来定义资产,强调了资产取得与生产耗费之间的联系。

1.2借方余额观

资产定义的借方余额观是由美国会计师协会(美国执业会计师协会的前身)所属的会计名词委员会在其颁布的第1号《会计名词》(1953)中提出来的。该公告认为:“资产是由借方余额所体现的某种东西。这一借方余额是按照公认会计原则或规则从结平的各账户中结转过来的,前提是这一借方余额不是负值。作为资产,它代表的或者是一种财产权利,或者是所取得的价值,有的则是为取得财产权利或为将来取得财产而发生的费用支出”。这一认识的基本特征是将资产视为借方余额的体现物。据此,不仅借方余额所体现的应收账款、存货、设备、厂房等要确认为资产,而且由借方余额所体现的递延费用等项目也可以确认为资产。显然,这种观点只是从会计结账技术的角度来理解资产,很难说是在描述资产的性质。

1.3经济资源观

经济资源观是关于资产定义的颇具影响的一种观点。1957年,美国会计学会发表的《公司财务报表所依恃的会计和报表准则》中明确指出:“资产是一个特定会计主体从事经营所需的经济资源,是可以用于或有益于未来经营的服务潜能总量”。对资产的这一认识,第一次明确地将资产与经济资源相联系,虽然它并未正面提到无形资产的内容,但这一定义至少可能将无形资产包纳其中。另外,它也明确了资产与特定会计主体之间的关系,即特定会计主体能够借助资产业从事未来经营。1970年,美国会计准则委员会在其的第4号公告中提出了一个资产定义:“资产是按照公认会计原则确认和计量的企业经济资源,资产也包括某些虽不是资源但按照公认会计原则确认和计量的递延费用”。这一定义虽然明确指出资产的实质是经济资源,接受了“经济资源”这一新认识,但它却认为,经济资源应否视为资产,取决于公认会计原则的确认和计量标准,这就把资产的实质与资产的确认和计量之间的主从关系颠倒了。

1.4未来经济利益观

目前比较流行的资产定义体现了未来经济利益观的观点。1962年,穆尼茨(moonitaz)与斯普劳斯(r.t.sprouse)在《会计研究论丛》第3号——《企业普遍适用的会计准则》这一文献中明确提出:“资产是预期的未来经济利益,这种经济利益已经由企业通过现在或过去的交易获得。”现在的美国财务会计准则委员会(fasb)在《财务会计概念公告》第6号(sfacno.6)中提出:“资产是可能的未来经济利益,它是特定个体从已经发生的交易或事项中所取得或加以控制的。”

未来经济利益观认为,资产的本质在于它蕴藏着未来的经济利益。因此,对资产的确认或判断不能看它的取得是否支付了代价,而要看它是否蕴藏着未来的经济利益。在现实中,虽然成本是资产取得的重要证据之一,而且成本还是资产计量的重要属性,但是,成本的发生并不一定导致未来的经济利益,而未来经济利益的增加也并不必然会发生成本,例如,业主投资、接受捐赠等。所以,未消逝成本观将未耗用的成本看成是资产,视资产为成本的组成部分,是不切实际的。而经济资源观强调资产的经济资源属性,把一些不是经济资源但有助于实现未来经济利益的或减少未来经济损失的项目如某些备抵项目排斥除在资产之外。未来经济利益观则将这些项目合乎情理地包括在资产之中。因此,我们说未来经济利益相对于其他观点来说更加全面、合理。

我国《企业会计准则》(2006)规定:资产是企业过去的交易或事项形成的、由企业拥有或控制的、预期会给企业带来经济利益的资源。这种定义突出了以下特点:

(1)资产的经济属性即能够为企业提供未来经济利益,这也是资产的本质所在。也就是说,不管是有形的还是无形的,要成为资产,必须具备能产生经济利益的能力。

(2)资产的法律属性即必须是为企业所控制,也就是说,资产所产生的经济利益能可靠地流入本企业,为本企业提供服务能力,而不论企业是否对它拥有所有权。

2不同的计量模式体现出资产的不同属性

计量是指会计要素量化的过程和方法。也就是对资产加以量化表述的理论依据与具体方法。它涉及到计量属性与量度单位的选择。计量属性解决“计量什么”,而计量单位解决对选定的计量属性“用什么计量”。计量属性与计量单位是两个不同层次的问题,计量属性是内在的,根本的问题,计量单位是外在的、形式的问题,计量单位的选择随计量属性的变化而变化。由于不同的计量模式体现出资产的属性不同,会造成资产的价值差异较大。因此,根据资产的定义、属性选用恰当的计量模式计量资产的价值就尤为重要,它不仅仅在于是否能真实地反映资产的价值,而且还影响到其提供的会计信息是否有用。现行的会计计量属性包括:历史成本;重置成本;可变现成本;现值;公允价值;摊余成本。目前,主要运用的会计计

量模式主要有四种:历史成本、重置成本、公允价值、现值。

(1)历史成本法体现资产的属性是资产投入价值,即过去形成资产投入的成本或者费用作为资产的价值。其弊端是随着社会经济发展,生产率的提高,名义货币发生变化的话,从根本上动摇历史成本计量属性的基础;(2)重置成本法计量模式表现出资产的属性是资产重置价值,即资产按照现在购买相同或者相似资产所需支付的现金或者现金等价物的金额计量;(3)公允价值计量法体现资产属性是资产交换价值,即按照在公平交易中熟悉情况的交易双方自愿进行资产交换或者债务清偿的金额计量;(4)在现值计量模式下,资产的属性体现是资产在用价值,指资产按照预计从其持续使用和最终处置中所产生的未来净现金流入量折现的金额。从现行的资产定义来看,现值计量模式最符合资产的定义及属性。

3现行的计量模式与资产定义、属性之间的矛盾

新企业会计准则的实施,一方面体现了国内会计准则和国际准则的趋同更近了一步,为企业的发展提供了更好的机遇;另一方面,其巨大的变化给传统的会计模式带来了强烈的冲击,公允价值的应用就是其中一例。在38项会计准则中,有近50%的准则要求采用公允价值计量模式。公允价值的广泛应用,无疑成为了新会计准则实施中的焦点之一。目前,对于公允价值的认定主要采取以下方式:(1)存在活跃、公开的市场价格,则以该价格为标准确认的价值即为公允价值如果资产交易或负债清偿的标的存在着活跃的、公开的交易市场,在市场综合因素的影响和行业规范的制约下,其交易价格的形成基本符合“公平、熟悉、自愿”的前提,因此具备“公允”的要求,可以作为公允价值的确认标准。这种公允价值的获取途径是比较便利和直接的,并且易于交易方接受并获得关注者认可,可以说是公允价值确认的理想状态。(2)不存在活跃、公开的市场价格,则在多方询价的基础上,采用适当的估值方法,或由评估机构评估,作为确认公允价值的基准如果资产交易或负债清偿的标的不存在活跃的、公开的交易市场,可以采用适当的估值方法,搭建相应的数据模型并选用适当的参数,参照各方询价因素,结合现金流量折现、期权定价等方法确认公允价值。(3)不存在活跃、公开的市场价格,交易标的也不适宜进行评估,并且进行多方询价存在困难的,可以参考同类交易的市场价格,作为确认公允价值的基准在这种方式下,同类交易标的价格无法由市场直接获得,因此只能用类比的方式,采集同类交易价格,作为估值的依据。这样,如何选择确定同类交易就成了公允价值确认的关键。同类交易不仅要求选取物与标的具有物理上的同质性,同时其实施载体各要素也应具备可比性,比如期望现金流、期限等。这样,现行会计计量模式是一种以公允价值为主体,多种计量模式并存的混合计量模式,因此,体现出资产属性也是多种多样的,既有历史成本、重置价值。也有公允价值、可变现净值、现值等。而现行的资产定义为,指企业过去的交易或者事项形成,由企业拥有或者控制的、预期会给企业带来经济利益的资源。其本质特征“未来经济利益”,因此,资产的价值不是以企业现有的资产为基础,也不认可投入成本,决定资产价值取决于未来持续的现金流及盈利能力,根据资产的属性其计量模式就是现值,因为只有能现值反映企业未来的产出,最恰当地反映未来经济利益的计量属性。其他的计量模式均不符合资产的定义及属性,只有在这一属性无法满足可靠性和可验性的要求,在具体会计实务往往是从投入成本的角度考虑,采用其他的替代计量属性,但也要求排除人为估计等因素干扰,客观、真实的反映资产的内在价值。这就进一步说明了现值是资产真实价值的最近似的反映。不同方法对资产计量的结果都是对资产现值的代替。因此,根据资产的属性采用的计量模式应该是现值或者是以现值为代表的现值混合计量模式。而不是现在采用的公允价值计量模式。

4资产概念的重新定义

由于企业的资产形态千差万别,资产的特性各有不同,因此现行的资产概念的局限性日益凸显:(1)现行的资产定义不能反映企业整体资产价值。企业的资产包括无形资产和有形资产,现行资产的属性仅对有形资产进行了反映,而对在企业经营起着重要作用的无形资产去未予反映,主要是因为1.无形资产难以用货币明确计量;(2)现行资产观认为资产都应该是企业过去的交易或事项所取得的。即使企业拥有了某项未来经济利益,如果没有明确的交易或事项,也不能确认为资产。这使得自创商誉被排除在企业资产之外,从而使企业的无形资产未能得到真实的反映。换而言之,现行会计计量仅反映有形资产价值或企业整体资产的一部分。因此,提供的相关信息无用。特别需要说明,社会经济发展到今天,新经济时代已经到来,企业的类型具有多样性的特点,传统企业主要制造业为主,以生产、销售商品为经营方式赚取利润,资产形式主要是有形资产;而知识类企业主要以提供高附加值的服务获得利益,一般不进行生产、制造,其资产形式主要以无形资产为主,表现在:品牌、经营理念、管理制度、营销方式、人力资源等,以微软、思科、搜狐、网易等信息技术为代表企业,其无形资产是企业的核心资产,并且随着社会经济的发展,无形资产的价值日趋重要,如按传统会计理论计量这类企业资产价值大打折扣,使企业的内在价值未能得到完全的反映。因此,我们认为,自创的无形资产必须要计量;(3)现行资产的概念不能完全反映资产的本质特征。企业资产形态尽管千差万别,但从发挥作用来看,可分为经营性资产和非经营性资产,经营性资产直接创造企业的未来经营利益,即未来的现金流入,而非经营性资产一般不产生现金流入,甚至是现金流出,因此,如果用现行资产概念度量非经营性资产的话,从理论上讲,非经营性资产不是资产,则与资产存在的实际状态不符;如果用现值计量非经营性资产的价值的话,则非经营性资产会出现负数,显然不符合资产逻辑。因此,对非经营性资产不能用现值计量,对应的资产属性则不是未来经济利益,而是它的服务作用和其提供的利用的功能,因此其计量的方法应根据资产的不同属性采用不同的方法予以计量,由于资产在不同时点上具有不同的价值差异,不同时点上的资产不具有可比性、可加性,因此,对于采用历史成本法计量的资产价值,应采用技术方法折算出时点价值,从而保证资产的可比性、可加性。从这个意义上讲,现行的资产定义应予以修正为:企业过去的形成,由企业拥有或者控制的、预期会给企业带来经济利益或服务利用的资源。其具有以下特征:(1)资产预期会给企业带来经济利益或服务上利用;(2)资产应为企业拥有或者控制的资源;(3)资产是由企业过去形成的。它的优点在于:(1)扩大了资产的范围。修正后资产概念的范围包括企业的有形资产和无形资产,客观地反映了企业整体资产价值;(2)修正后资产概念的本质特征包括经营性资产和非经营性资产,其形成的计量方法可以采用多种计量模式,从而形成了以现值计量方法计量经营性资产,用其他计量方法计量非经营性资产的现值混合计量模式,解决了现行的一种资产属性采用多种计量模式反映的弊端,修正后的资产观认为,资产的概念应依据资产在企业的本质特征及功能予以反映,对能创造未来经济利益的应持未来经济利益观,对不能产生未来经济利益的资产来说,显然未来经济利益观是不成立的,应根据资产提供的服务和功能定义最为恰当,并可以采用除现值以外的方法予以计量。修正后的资产定义使资产属性与计量模式之间形成了严密的逻辑关系,客观、真实地反映出企业的整体资产价值。

5结论

实体经济的未来篇（8）

1资产的定义及属性

资产的概念是会计学最重要的概念,现行的准则定义是指企业过去的交易或者事项形成,由企业拥有或者控制的、预期会给企业带来经济利益的资源。它具有以下特征:(1)资产预期会给企业带来经济利益;(2)资产应为企业拥有或者控制的资源;(3)资产是由企业过去的交易或者事项形成的。

从历史的发展来看,资产的定义主要有四种观点。

1.1未消逝成本观

未消逝成本观是对资产性质的早期描述。美国著名会计学家佩顿和利特尔顿在《公司会计准则导论》(an introduction to corporate standard)(1940)中明确提出了未消逝成本观。他们认为:“成本可以分为两部分,其中已经消耗的成本为费用,未耗用的成本为资产”。也就是说,他们认为资产是营业或生产要素获得以后尚未达到营业成本和费用阶段的那部分余额,是成本中未消逝的那部分余额。显然,这种观点同历史成本会计模式是密不可分的。它着重从会计计量的角度来定义资产,强调了资产取得与生产耗费之间的联系。

1.2借方余额观

资产定义的借方余额观是由美国会计师协会(美国执业会计师协会的前身)所属的会计名词委员会在其颁布的第1号《会计名词》(1953)中提出来的。该公告认为:“资产是由借方余额所体现的某种东西。这一借方余额是按照公认会计原则或规则从结平的各账户中结转过来的,前提是这一借方余额不是负值。作为资产,它代表的或者是一种财产权利,或者是所取得的价值,有的则是为取得财产权利或为将来取得财产而发生的费用支出”。这一认识的基本特征是将资产视为借方余额的体现物。据此,不仅借方余额所体现的应收账款、存货、设备、厂房等要确认为资产,而且由借方余额所体现的递延费用等项目也可以确认为资产。显然,这种观点只是从会计结账技术的角度来理解资产,很难说是在描述资产的性质。

1.3经济资源观

经济资源观是关于资产定义的颇具影响的一种观点。1957年,美国会计学会发表的《公司财务报表所依恃的会计和报表准则》中明确指出:“资产是一个特定会计主体从事经营所需的经济资源,是可以用于或有益于未来经营的服务潜能总量”。对资产的这一认识,第一次明确地将资产与经济资源相联系,虽然它并未正面提到无形资产的内容,但这一定义至少可能将无形资产包纳其中。另外,它也明确了资产与特定会计主体之间的关系,即特定会计主体能够借助资产业从事未来经营。1970年,美国会计准则委员会在其的第4号公告中提出了一个资产定义:“资产是按照公认会计原则确认和计量的企业经济资源,资产也包括某些虽不是资源但按照公认会计原则确认和计量的递延费用”。这一定义虽然明确指出资产的实质是经济资源,接受了“经济资源”这一新认识,但它却认为,经济资源应否视为资产,取决于公认会计原则的确认和计量标准,这就把资产的实质与资产的确认和计量之间的主从关系颠倒了。

1.4未来经济利益观

目前比较流行的资产定义体现了未来经济利益观的观点。1962年,穆尼茨(moonitaz)与斯普劳斯(r.t.sprouse)在《会计研究论丛》第3号——《企业普遍适用的会计准则》这一文献中明确提出:“资产是预期的未来经济利益,这种经济利益已经由企业通过现在或过去的交易获得。”现在的美国财务会计准则委员会(fasb)在《财务会计概念公告》第6号(sfac no.6)中提出:“资产是可能的未来经济利益,它是特定个体从已经发生的交易或事项中所取得或加以控制的。”

未来经济利益观认为,资产的本质在于它蕴藏着未来的经济利益。因此,对资产的确认或判断不能看它的取得是否支付了代价,而要看它是否蕴藏着未来的经济利益。在现实中,虽然成本是资产取得的重要证据之一,而且成本还是资产计量的重要属性,但是,成本的发生并不一定导致未来的经济利益,而未来经济利益的增加也并不必然会发生成本,例如,业主投资、接受捐赠等。所以,未消逝成本观将未耗用的成本看成是资产,视资产为成本的组成部分,是不切实际的。而经济资源观强调资产的经济资源属性,把一些不是经济资源但有助于实现未来经济利益的或减少未来经济损失的项目如某些备抵项目排斥除在资产之外。未来经济利益观则将这些项目合乎情理地包括在资产之中。因此,我们说未来经济利益相对于其他观点来说更加全面、合理。

我国《企业会计准则》(2006)规定:资产是企业过去的交易或事项形成的、由企业拥有或控制的、预期会给企业带来经济利益的资源。这种定义突出了以下特点:

(1)资产的经济属性即能够为企业提供未来经济利益,这也是资产的本质所在。也就是说,不管是有形的还是无形的,要成为资产,必须具备能产生经济利益的能力。

(2)资产的法律属性即必须是为企业所控制,也就是说,资产所产生的经济利益能可靠地流入本企业,为本企业提供服务能力,而不论企业是否对它拥有所有权。

2不同的计量模式体现出资产的不同属性

计量是指会计要素量化的过程和方法。也就是对资产加以量化表述的理论依据与具体方法。它涉及到计量属性与量度单位的选择。计量属性解决“计量什么”,而计量单位解决对选定的计量属性“用什么计量”。计量属性与计量单位是两个不同层次的问题,计量属性是内在的,根本的问题,计量单位是外在的、形式的问题,计量单位的选择随计量属性的变化而变化。由于不同的计量模式体现出资产的属性不同,会造成资产的价值差异较大。因此,根据资产的定义、属性选用恰当的计量模式计量资产的价值就尤为重要,它不仅仅在于是否能真实地反映资产的价值,而且还影响到其提供的会计信息是否有用。现行的会计计量属性包括:历史成本;重置成本;可变现成本;现值;公允价值;摊余成本。目前,主要运用的会计计

量模式主要有四种:历史成本、重置成本、公允价值、现值。

(1)历史成本法体现资产的属性是资产投入价值,即过去形成资产投入的成本或者费用作为资产的价值。其弊端是随着社会经济发展,生产率的提高,名义货币发生变化的话,从根本上动摇历史成本计量属性的基础;(2)重置成本法计量模式表现出资产的属性是资产重置价值,即资产按照现在购买相同或者相似资产所需支付的现金或者现金等价物的金额计量;(3)公允价值计量法体现资产属性是资产交换价值,即按照在公平交易中熟悉情况的交易双方自愿进行资产交换或者债务清偿的金额计量;(4)在现值计量模式下,资产的属性体现是资产在用价值,指资产按照预计从其持续使用和最终处置中所产生的未来净现金流入量折现的金额。从现行的资产定义来看,现值计量模式最符合资产的定义及属性。

3现行的计量模式与资产定义、属性之间的矛盾

新企业会计准则的实施,一方面体现了国内会计准则和国际准则的趋同更近了一步,为企业的发展提供了更好的机遇;另一方面,其巨大的变化给传统的会计模式带来了强烈的冲击,公允价值的应用就是其中一例。在38项会计准则中,有近50%的准则要求采用公允价值计量模式。公允价值的广泛应用,无疑成为了新会计准则实施中的焦点之一。目前,对于公允价值的认定主要采取以下方式:(1)存在活跃、公开的市场价格,则以该价格为标准确认的价值即为公允价值如果资产交易或负债清偿的标的存在着活跃的、公开的交易市场,在市场综合因素的影响和行业规范的制约下,其交易价格的形成基本符合“公平、熟悉、自愿”的前提,因此具备“公允”的要求,可以作为公允价值的确认标准。这种公允价值的获取途径是比较便利和直接的,并且易于交易方接受并获得关注者认可,可以说是公允价值确认的理想状态。(2)不存在活跃、公开的市场价格,则在多方询价的基础上,采用适当的估值方法,或由评估机构评估,作为确认公允价值的基准如果资产交易或负债清偿的标的不存在活跃的、公开的交易市场,可以采用适当的估值方法,搭建相应的数据模型并选用适当的参数,参照各方询价因素,结合现金流量折现、期权定价等方法确认公允价值。(3)不存在活跃、公开的市场价格,交易标的也不适宜进行评估,并且进行多方询价存在困难的,可以参考同类交易的市场价格,作为确认公允价值的基准在这种方式下,同类交易标的价格无法由市场直接获得,因此只能用类比的方式,采集同类交易价格,作为估值的依据。这样,如何选择确定同类交易就成了公允价值确认的关键。同类交易不仅要求选取物与标的具有物理上的同质性,同时其实施载体各要素也应具备可比性,比如期望现金流、期限等。这样,现行会计计量模式是一种以公允价值为主体,多种计量模式并存的混合计量模式,因此,体现出资产属性也是多种多样的,既有历史成本、重置价值。也有公允价值、可变现净值、现值等。而现行的资产定义为,指企业过去的交易或者事项形成,由企业拥有或者控制的、预期会给企业带来经济利益的资源。其本质特征“未来经济利益”,因此,资产的价值不是以企业现有的资产为基础,也不认可投入成本,决定资产价值取决于未来持续的现金流及盈利能力,根据资产的属性其计量模式就是现值,因为只有能现值反映企业未来的产出,最恰当地反映未来经济利益的计量属性。其他的计量模式均不符合资产的定义及属性,只有在这一属性无法满足可靠性和可验性的要求,在具体会计实务往往是从投入成本的角度考虑,采用其他的替代计量属性,但也要求排除人为估计等因素干扰,客观、真实的反映资产的内在价值。这就进一步说明了现值是资产真实价值的最近似的反映。不同方法对资产计量的结果都是对资产现值的代替。因此,根据资产的属性采用的计量模式应该是现值或者是以现值为代表的现值混合计量模式。而不是现在采用的公允价值计量模式。

4资产概念的重新定义

由于企业的资产形态千差万别,资产的特性各有不同,因此现行的资产概念的局限性日益凸显:(1)现行的资产定义不能反映企业整体资产价值。企业的资产包括无形资产和有形资产,现行资产的属性仅对有形资产进行了反映,而对在企业经营起着重要作用的无形资产去未予反映,主要是因为1.无形资产难以用货币明确计量;(2)现行资产观认为资产都应该是企业过去的交易或事项所取得的。即使企业拥有了某项未来经济利益,如果没有明确的交易或事项,也不能确认为资产。这使得自创商誉被排除在企业资产之外,从而使企业的无形资产未能得到真实的反映。换而言之,现行会计计量仅反映有形资产价值或企业整体资产的一部分。因此,提供的相关信息无用。特别需要说明,社会经济发展到今天,新经济时代已经到来,企业的类型具有多样性的特点,传统企业主要制造业为主,以生产、销售商品为经营方式赚取利润,资产形式主要是有形资产;而知识类企业主要以提供高附加值的服务获得利益,一般不进行生产、制造,其资产形式主要以无形资产为主,表现在:品牌、经营理念、管理制度、营销方式、人力资源等,以微软、思科、搜狐、网易等信息技术为代表企业,其无形资产是企业的核心资产,并且随着社会经济的发展,无形资产的价值日趋重要,如按传统会计理论计量这类企业资产价值大打折扣,使企业的内在价值未能得到完全的反映。因此,我们认为,自创的无形资产必须要计量;(3)现行资产的概念不能完全反映资产的本质特征。企业资产形态尽管千差万别,但从发挥作用来看,可分为经营性资产和非经营性资产,经营性资产直接创造企业的未来经营利益,即未来的现金流入,而非经营性资产一般不产生现金流入,甚至是现金流出,因此,如果用现行资产概念度量非经营性资产的话,从理论上讲,非经营性资产不是资产,则与资产存在的实际状态不符;如果用现值计量非经营性资产的价值的话,则非经营性资产会出现负数,显然不符合资产逻辑。因此,对非经营性资产不能用现值计量,对应的资产属性则不是未来经济利益,而是它的服务作用和其提供的利用的功能,因此其计量的方法应根据资产的不同属性采用不同的方法予以计量,由于资产在不同时点上具有不同的价值差异,不同时点上的资产不具有可比性、可加性,因此,对于采用历史成本法计量的资产价值,应采用技术方法折算出时点价值,从而保证资产的可比性、可加性。从这个意义上讲,现行的资产定义应予以修正为:企业过去的形成,由企业拥有或者控制的、预期会给企业带来经济利益或服务利用的资源。其具有以下特征:(1)资产预期会给企业带来经济利益或服务上利用;(2)资产应为企业拥有或者控制的资源;(3)资产是由企业过去形成的。它的优点在于:(1)扩大了资产的范围。修正后资产概念的范围包括企业的有形资产和无形资产,客观地反映了企业整体资产价值;(2)修正后资产概念的本质特征包括经营性资产和非经营性资产,其形成的计量方法可以采用多种计量模式,从而形成了以现值计量方法计量经营性资产,用其他计量方法计量非经营性资产的现值混合计量模式,解决了现行的一种资产属性采用多种计量模式反映的弊端,修正后的资产观认为,资产的概念应依据资产在企业的本质特征及功能予以反映,对能创造未来经济利益的应持未来经济利益观,对不能产生未来经济利益的资产来说,显然未来经济利益观是不成立的,应根据资产提供的服务和功能定义最为恰当,并可以采用除现值以外的方法予以计量。修正后的资产定义使资产属性与计量模式之间形成了严密的逻辑关系,客观、真实地反映出企业的整体资产价值。

5结论

总之,资产的属性要求其计量的方法合理地、客观地反映其真实价值,资产的属性与计量模式存在一致性、相关性,会计计量的本质就是准确、完整地反映企业的内在价值,资产的属性与计量模式的匹配,是会计学的重大问题,是值的我们认真研究和探索的。

实体经济的未来篇（9）

从历史的发展来看,资产的定义主要有四种观点。

1.1未消逝成本观

未消逝成本观是对资产性质的早期描述。美国著名会计学家佩顿和利特尔顿在《公司会计准则导论》(anintroductiontocorporatestandard)(1940)中明确提出了未消逝成本观。他们认为:“成本可以分为两部分,其中已经消耗的成本为费用,未耗用的成本为资产”。也就是说,他们认为资产是营业或生产要素获得以后尚未达到营业成本和费用阶段的那部分余额,是成本中未消逝的那部分余额。显然,这种观点同历史成本会计模式是密不可分的。它着重从会计计量的角度来定义资产,强调了资产取得与生产耗费之间的联系。

1.2借方余额观

资产定义的借方余额观是由美国会计师协会(美国执业会计师协会的前身)所属的会计名词委员会在其颁布的第1号《会计名词》(1953)中提出来的。该公告认为:“资产是由借方余额所体现的某种东西。这一借方余额是按照公认会计原则或规则从结平的各账户中结转过来的,前提是这一借方余额不是负值。作为资产,它代表的或者是一种财产权利,或者是所取得的价值,有的则是为取得财产权利或为将来取得财产而发生的费用支出”。这一认识的基本特征是将资产视为借方余额的体现物。据此,不仅借方余额所体现的应收账款、存货、设备、厂房等要确认为资产,而且由借方余额所体现的递延费用等项目也可以确认为资产。显然,这种观点只是从会计结账技术的角度来理解资产,很难说是在描述资产的性质。

1.3经济资源观

经济资源观是关于资产定义的颇具影响的一种观点。1957年,美国会计学会发表的《公司财务报表所依恃的会计和报表准则》中明确指出:“资产是一个特定会计主体从事经营所需的经济资源,是可以用于或有益于未来经营的服务潜能总量”。对资产的这一认识,第一次明确地将资产与经济资源相联系,虽然它并未正面提到无形资产的内容,但这一定义至少可能将无形资产包纳其中。另外,它也明确了资产与特定会计主体之间的关系,即特定会计主体能够借助资产业从事未来经营。1970年,美国会计准则委员会在其的第4号公告中提出了一个资产定义:“资产是按照公认会计原则确认和计量的企业经济资源,资产也包括某些虽不是资源但按照公认会计原则确认和计量的递延费用”。这一定义虽然明确指出资产的实质是经济资源,接受了“经济资源”这一新认识,但它却认为,经济资源应否视为资产,取决于公认会计原则的确认和计量标准,这就把资产的实质与资产的确认和计量之间的主从关系颠倒了。

1.4未来经济利益观

目前比较流行的资产定义体现了未来经济利益观的观点。1962年,穆尼茨(moonitaz)与斯普劳斯(r.t.sprouse)在《会计研究论丛》第3号——《企业普遍适用的会计准则》这一文献中明确提出:“资产是预期的未来经济利益,这种经济利益已经由企业通过现在或过去的交易获得。”现在的美国财务会计准则委员会(fasb)在《财务会计概念公告》第6号(sfacno.6)中提出:“资产是可能的未来经济利益,它是特定个体从已经发生的交易或事项中所取得或加以控制的。”

未来经济利益观认为,资产的本质在于它蕴藏着未来的经济利益。因此,对资产的确认或判断不能看它的取得是否支付了代价,而要看它是否蕴藏着未来的经济利益。在现实中,虽然成本是资产取得的重要证据之一,而且成本还是资产计量的重要属性,但是,成本的发生并不一定导致未来的经济利益,而未来经济利益的增加也并不必然会发生成本,例如,业主投资、接受捐赠等。所以,未消逝成本观将未耗用的成本看成是资产,视资产为成本的组成部分,是不切实际的。而经济资源观强调资产的经济资源属性,把一些不是经济资源但有助于实现未来经济利益的或减少未来经济损失的项目如某些备抵项目排斥除在资产之外。未来经济利益观则将这些项目合乎情理地包括在资产之中。因此,我们说未来经济利益相对于其他观点来说更加全面、合理。

我国《企业会计准则》(2006)规定:资产是企业过去的交易或事项形成的、由企业拥有或控制的、预期会给企业带来经济利益的资源。这种定义突出了以下特点:

(1)资产的经济属性即能够为企业提供未来经济利益,这也是资产的本质所在。也就是说,不管是有形的还是无形的,要成为资产,必须具备能产生经济利益的能力。

(2)资产的法律属性即必须是为企业所控制,也就是说,资产所产生的经济利益能可靠地流入本企业,为本企业提供服务能力,而不论企业是否对它拥有所有权。

2不同的计量模式体现出资产的不同属性

计量是指会计要素量化的过程和方法。也就是对资产加以量化表述的理论依据与具体方法。它涉及到计量属性与量度单位的选择。计量属性解决“计量什么”,而计量单位解决对选定的计量属性“用什么计量”。计量属性与计量单位是两个不同层次的问题,计量属性是内在的,根本的问题,计量单位是外在的、形式的问题,计量单位的选择随计量属性的变化而变化。由于不同的计量模式体现出资产的属性不同,会造成资产的价值差异较大。因此,根据资产的定义、属性选用恰当的计量模式计量资产的价值就尤为重要,它不仅仅在于是否能真实地反映资产的价值,而且还影响到其提供的会计信息是否有用。现行的会计计量属性包括:历史成本;重置成本;可变现成本;现值;公允价值;摊余成本。目前,主要运用的会计计

量模式主要有四种:历史成本、重置成本、公允价值、现值。

(1)历史成本法体现资产的属性是资产投入价值,即过去形成资产投入的成本或者费用作为资产的价值。其弊端是随着社会经济发展,生产率的提高,名义货币发生变化的话,从根本上动摇历史成本计量属性的基础;(2)重置成本法计量模式表现出资产的属性是资产重置价值,即资产按照现在购买相同或者相似资产所需支付的现金或者现金等价物的金额计量;(3)公允价值计量法体现资产属性是资产交换价值,即按照在公平交易中熟悉情况的交易双方自愿进行资产交换或者债务清偿的金额计量;(4)在现值计量模式下,资产的属性体现是资产在用价值,指资产按照预计从其持续使用和最终处置中所产生的未来净现金流入量折现的金额。从现行的资产定义来看,现值计量模式最符合资产的定义及属性。

3现行的计量模式与资产定义、属性之间的矛盾

新企业会计准则的实施,一方面体现了国内会计准则和国际准则的趋同更近了一步,为企业的发展提供了更好的机遇;另一方面,其巨大的变化给传统的会计模式带来了强烈的冲击,公允价值的应用就是其中一例。在38项会计准则中,有近50%的准则要求采用公允价值计量模式。公允价值的广泛应用,无疑成为了新会计准则实施中的焦点之一。目前,对于公允价值的认定主要采取以下方式:(1)存在活跃、公开的市场价格,则以该价格为标准确认的价值即为公允价值如果资产交易或负债清偿的标的存在着活跃的、公开的交易市场,在市场综合因素的影响和行业规范的制约下,其交易价格的形成基本符合“公平、熟悉、自愿”的前提,因此具备“公允”的要求,可以作为公允价值的确认标准。这种公允价值的获取途径是比较便利和直接的,并且易于交易方接受并获得关注者认可,可以说是公允价值确认的理想状态。(2)不存在活跃、公开的市场价格,则在多方询价的基础上,采用适当的估值方法,或由评估机构评估,作为确认公允价值的基准如果资产交易或负债清偿的标的不存在活跃的、公开的交易市场,可以采用适当的估值方法,搭建相应的数据模型并选用适当的参数,参照各方询价因素,结合现金流量折现、期权定价等方法确认公允价值。(3)不存在活跃、公开的市场价格,交易标的也不适宜进行评估,并且进行多方询价存在困难的,可以参考同类交易的市场价格,作为确认公允价值的基准在这种方式下,同类交易标的价格无法由市场直接获得,因此只能用类比的方式,采集同类交易价格,作为估值的依据。这样,如何选择确定同类交易就成了公允价值确认的关键。同类交易不仅要求选取物与标的具有物理上的同质性,同时其实施载体各要素也应具备可比性,比如期望现金流、期限等。这样,现行会计计量模式是一种以公允价值为主体,多种计量模式并存的混合计量模式,因此,体现出资产属性也是多种多样的,既有历史成本、重置价值。也有公允价值、可变现净值、现值等。而现行的资产定义为,指企业过去的交易或者事项形成,由企业拥有或者控制的、预期会给企业带来经济利益的资源。其本质特征“未来经济利益”,因此,资产的价值不是以企业现有的资产为基础,也不认可投入成本,决定资产价值取决于未来持续的现金流及盈利能力,根据资产的属性其计量模式就是现值,因为只有能现值反映企业未来的产出,最恰当地反映未来经济利益的计量属性。其他的计量模式均不符合资产的定义及属性,只有在这一属性无法满足可靠性和可验性的要求,在具体会计实务往往是从投入成本的角度考虑,采用其他的替代计量属性,但也要求排除人为估计等因素干扰,客观、真实的反映资产的内在价值。这就进一步说明了现值是资产真实价值的最近似的反映。不同方法对资产计量的结果都是对资产现值的代替。因此,根据资产的属性采用的计量模式应该是现值或者是以现值为代表的现值混合计量模式。而不是现在采用的公允价值计量模式。

4资产概念的重新定义

实体经济的未来篇（10）

亨德里克森在其著作《会计理论》一书中，以韦氏辞典对理论的释义为基础，将会计理论定义为“一套逻辑严密的原则，以(使实务工作者、投资人、经理和学生更好地了解当前的会计实务；提供评估当前会计实务的概念架；指导新的实务和程序的建立(1992)。”会计学家贝克奥伊(A．R．Belkaoui)认为，理论可定义为相互关联的概念、定义和前提。这些概念、定义和前提是按照解释和预测现象的目的，通过对现象中各种变量的详细说明，来表述对(所观察)现象的一种系统的观点(1993)。这一解释与亨德里克森的观点有着相似之处，即认为会计理论应当是一套系统的原则或互为关联的概念、定义等所构成的体系。概念和定义属于理论范畴，所以资产的定义就属于会计理论的范畴。根据贝克奥伊(A．R．Belkaoui)的观点，概念和定义的目的是解释和预测现象。由此，要探讨的资产的定义，就必须先明白资产这个概念要解释和预测什么现象，而要达到这个目的，就必须明白会计的目的即会计的目标。

一、会计的目标及其发展

从20世纪60年代开始，财务会计目标的研究进一步受到会计职业界的重视，探讨会计目标来自两方面：一方面，“任何研究领域的起点都是提出研究的界限和确定它的目标”(E．S．Hendriksen，1982)，会计研究也不例外；另一方面，既然已经接受了财务会计是一个经济信息系统，即会计系统向外界提供财务信息的子系统的定义，那么没有目标的系统，特别是不明确目标的人造系统是不可想象的。虽然，在不同时期提出的目标不尽相同，但人们普遍把会计目标和经济决策联系起来。代表性的观点有：其一，财务报告的目标广泛集中于对投资者决策有用的信息。财务报告在整个经济中的作用是提供对经营和经济决策有用的信息，而不是确定这些决策应该是什么样的信息(FASB，SFACNo．1，1978)；其二，财务报表的目标是提供在经济决策中有助于一系列使用者关于企业财务状况、经营业绩和财务状况变动的信息。财务报表还反映企业管理当局对交付给它的资源的受托管理责任(Stewardship of manage-ment)或对管理的报告责任(Accountability of management)。使用者之所以评估企业当局的受托管理工作，是为了能够作出相应的经济决策，如是保持还是出卖其对企业的投资，是续聘还是更换管理者等(IASFramework,1989)；其三，通用目的的财务报告目标是向信息使用者提供对制定并评价稀缺资源信息配置有用的信息。它还可以用作管理当局免除向报告使用者所承担的受托管理责任的手段(AARF,1987)；其四，财务报表的目标是提供有关企业的财务状况、业绩和财务适应能力(Financial adaptability)、以便对一系列广泛的使用者在进行经济决策时有用的信息(ASPSOP,1991)。

从上述观点看，FASB提出的目标是向使用者提供有助于经济决策的信息，可称之为“决策有用观”，它只提出单一目标。国际会计准则委员会和英国ASB则认为应同时满足两个方面的需求：一是提供对决策有用的信息；二是反映管理当局受托责任的履行情况，即“决策有用观”与“受托责任”同时并存。事实上，受托责任观和决策有用观并不互相排斥，委托人通过财务报告评价受托责任的履行情况，目的在于作出是否继续维持和终止委托关系的决策。会计的目标可以确定为向使用者提供有助于经济决策的信息。而要提供这些决策有用的信息，最基本的就是提供关于企业各种资源的运用和收益的信息。这就要求对企业的各种资源、权利与义务(财务会计的要素(Elements)等进行比较详细的分类和量化处理，从而引出了关于相关概念的定义和计量的问题。财务会计的要素(Elements)是财务报表借以构成的基础，是财务报表的基本分类。基本要素是报表项目的概括性分类或财务信息群体的分类基础，而每一类别都具有会计上的特定涵义和计量特征。我国的会计准则和会计制度规定的会计要素包括资产、负债、所有者权益、收入、费用、利润；美国的财务会计概念框架(SFACN06)涉及的会计要素包括资产、负债、所有者权益、收人、费用、利得、损失、业主提款、业主投资、全面收益；国际会计准则委员会颁布的《财务报表编报说明》则仅提及资产、负债、所有者权益、收益、费用；英国的会计准则委员会(ASB)为财务报表设置的要素分别为资产、负债、所有者权益、利得、损失、业主提款及业主投资。通过会计恒等式(资产＝负债+所有者权益)可以更清晰地看到，资产在会计系统中处于第一重要的位置。企业经营的起点是资产，终点和归宿也是资产。所以，只有把资产的定义界定清楚，才能够有利于企业和社会的发展进步。

二、国内外资产定义及其评价

(一)资产定义的“未来经济利益观”约翰・坎宁(John Canning)在其《会计经济学》(The Economics of Accountancy，1929)中首次给予资产负债表项目以全面的定义，并建议采用从经济学中移植过来的计价理论，这就是对任何资产进行恰当的计价都应依据于使用它们所期望的收入，他对资产给出的解释为：资产是指任何货币形态的未来服务或任何可转换为货币的未来服务(那些由合同所产生的未来服务，而合同双方彼此都未履行的除外)，而其对某人或某批人的受益权是有合法保证的，这种劳务只有在对某人或某批人有用时才是资产，“资产是预期的未来经济利益(Moonitts and Sprous，1962)”。美国的会计原则委员会(Accounting Principles Board，APB)的会计研究系列(Accounting Research Study，ARS)ARSNo．3认为：资产代表预期的未来经济利益和权利，是某个企业通过某种现在获过去交易的结果而已经取得的。该公告并认为在资产的特征中，是否包含带来未来现金流入的可能的经济利益，是其最重要的特征(ARSNo．6，)。

FASB认为，“资产是特定的主体由于过去的交易或事项而拥有或控制的可能的未来的经济利益”(FASB．SFACNo．3,1980,par．17)。这一定义吸取了坎宁定义中的合理部分，在此基础上加以发展。FASB的资产定义是从资产在企业周转中的动态表现去研究资产的特性，从资产在企业经营活动中所发挥的功能去考察资产的实质。按照FASB的观点，资产的基本标志是看能否有助于企业在未来期间内获得或实现经济利益，而不看它是有形还是无形，是货币性还是非货币性，是流动还是固定。此外，用“未来的可能经济利益”作为资产的实质，也比“企业财产”或“经济资源”等其他一些定义有新的发展。FASB对资产的定义与传统概念的显著区别

还表现为资产与成本的分离。长期以来，会计上的资产概念是与成本概念相联系的，即成本可分为两个部分：已消耗的成本为费用，未消耗的成本则为资产。这一观点自20世纪40年代初以来一直在财务会计中占有支配地位。随着经济环境的变化，用成本来定义资产显示出很大的局限性，因为成本在通货膨胀条件下面临严峻的挑战。FASB认为，资产的实质是预期的未来经济利益，成本只是资产的一种计量属性，可以证明资产的取得，但资产并不是成本，两者之间也不存在必然的联系，这一认识是对传统观念的一个进步。只有与未来经济利益相关联的成本才能视为资产。如果某些项目的成本支出不能有助于企业的未来经济利益，或者其效能已经消失，从理论上就不能算为资产，而应当一次性转作费用。与此相反，在类似捐赠资产、实物投资或有价证券的溢价等某些经济业务中，承受企业并没有发生成本支出，却无代价地获得了一定的“未来经济利益”，就有必要按照合理的市价作为资产入账。所以，FASB认为，“资产存在的最终证明是预期的未来经济利益，而不是正发生的成本(FASB,SFACNo．3~1980,par．112)。”IASC在《编报财务报表的框架》中把资产定义为“资产是指企业由于过去的事项而控制的可望向企业流入未来经济利益的资源”。综上所述，无论是坎宁、穆尼茨还是APB和FASB，他们给出的定义有一个共同缺陷就是内涵过于抽象，而外延过于广泛。FASB的资产定义的另一个缺陷是即没有完全贯彻资产／负债观，也没有完全摆脱收入／费用观。FASB的财务概念框架之中力图贯彻的观点是“资产／负债观”，然而其在以财务会计概念框架作为指导制定会计准则时却并未一贯地遵循该观点。IASC的资产定义把“未来经济利益”进一步对象化为“经济资源”。国际会计准则解释如“资产中所包含的未来经济利益，是指直接或间接地增加企业现金和现金等价物流量的潜力。这种潜力可能是生产性的，是企业经营活动的一部分，也可能采取可以转化为现金或现金等价物的形式，或是采取能够减少现金流出的形式”。相比之下，国际会计准则的定义要比其他观点更具体化和可理解。从逻辑学上的概念定义方法来看，资产定义的“未来经济利益观”采用的是功用定义方式，即以揭示资产的功用(带来未来经济利益)来对资产进行定义。然而，坎宁、穆尼茨、APB和FASB都直接把资产定义成是“未来的经济利益”是不合适的，因为资产应该是“现在的”不是“未来的”，资产的功能是产生“未来的经济利益”。所以，IASC的资产定义比这些定义更符合逻辑一些。

(二)资产定义的“成本观” 佩顿和利特尔顿(Paton and Littleton，1940)，“资产是未消逝或未耗用的成本”；亨得里克森(Henderikson，1977，3rdEdition)，“资产的性质是未分摊的成本或未结转为未来各期的数额”。从逻辑学上讲，该定义把资产的属性定为“成本”，种差是“未消逝或未耗用”。然而，正如FASB所讲，资产的实质是预期的未来经济利益，成本只是资产的一种计量属性，可以证明资产的取得，但资产并不是成本，两者之间也不存在必然的联系。所以，资产定义的“成本观”已基本被放弃。

(三)资产定义的“财产权利观(产权观)” 按照这种观点来定义资产是近年来对资产定义的新尝试，包括：SEC首席会计师舒尔茨(W．P．Schutze，1993)，“资产是现金、对现金或劳务的求偿权，以及能够单独出售和变现的一些项目”；里查德．A．萨谬尔森(Richard．A．Samuelson，1996)，“资产是能够用于交换的抽象权利，资产价值是财产价值的货币表现”；英国ASBl999年公布的“财务报告原则公告”(Statement of Principle for Financial Reporting)，“资产是会计主体由于过去的交易而控制的、对未来经济利益的权利和其它增长额”。从逻辑学上讲，该定义把资产的属性定为“权利”，种差是“企业拥有并可以用来交换和带来经济利益”。该定义提示了资产的本质，但是将属性定为“权利”有待商榷，至少权利偏重于代表“无形的”，而大部分资产却是“有形的”。所以，这个定义还有待进一步完善。

(四)资产定义的“结转余额观” 1953年AICPA的“会计名词委员会”在发表的第一号《会计名词公报》(ATBNO．1)中把资产定义为：按会计规则或会计原则进行结账而被结转为借方余额所代表的某些事物(AICPA．ATBNo．1．1953，par．26)。1970年，APB第四号报告又提出资产的另一个定义是“按照公认会计原则所确认和计量的企业的经济资源”，包括“某些不是资源的递延借项”，这一定义的重点显然是放在试算表的结转数额上，而以计算定期收益为主要目的。从逻辑学上来讲，该定义把资产的属性定为“余额”，种差是“为结账而产生的借方余额”，这个种差显然没有把资产的本质给讲清楚，借方余额只是现象而不是本质，所以这个定义也已被抛弃。国内关于资产定义的代表观点是葛家澍教授给出的定义：“由于过去的交易、事项和虽未执行或还在执行中的不可更改的合同，导致一个主体控制含有未来经济利益的资源和权利”。一切有形资产都属于资源，一切无形资产(含应收款项、投资和人力资源)都属于权利。一项资源可能包含多种可带来未来经济利益的权利，如人力资源。更具体地，资产定义可表述为：“资产本质上是特定会计主体拥有或控制的、含有可能的未来经济利益的资源或权利，它需要符合如下条件：由于过去的交易或事项所导致的；由于签定了权利和义务不可更改的合约，其风险和报酬实质上已经转移；能够选择某一特定的计量属性(历史成本、重置成本、市场价格、可变现净值、或未来现金流量贴现值技术搜寻的公允价值等)进行可靠地计量。会计的目标是向使用者提供有助于经济决策的信息，最基本的就是提供关于企业各种资源的运用和收益的信息。从这个意义上讲，IASC(现为IASB)的关于资产是资源的定义更为合理一些，葛家澍教授明确细分为资源和权利，更容易理解一些。从更广泛的意义上来讲，权利也属于资源的一种，只是葛家澍教授将一切有形资产都归类为资源，一切无形资产(含应收款项、投资和人力资源)都归类为权利。

三、资产定义的基本框架

实体经济的未来篇（11）

改革开放以后,中国经济确实发展了,目前中国经济总量居世界第三位,这的确很振奋人心。但是,中国经济发展仍然面临着很多问题,透支未来的现象仍然客观存在。我感觉“透支未来”最根本的问题就是寅吃卯粮、急功近利、短期行为,就是只着眼于现在。目前中国经济发展至少在以下几个方面存在着透支未来的现象:

其一,人口红利转变为人口负债。中国从1964年开始,人口大量增加,劳动力的比例开始上升,直到2008年,劳动力的比例仍然在上升。1964年,劳动力的比例为56%,2008年为73%。但是现在,中国劳动力的比例开始下降,开始步入老龄化社会,也就是说,未来的年轻人,就要担负起养活更多老年人的重任。人口红利开始转向人口负债,这是透支未来的典型表现。

其二,国家经济实力越来越强,老百姓的实惠并没有相应地增加。与国外相比,中国劳动者工资水平还是比较低的,劳动者收入的增长速度远远跟不上经济总量的增长速度。劳动者创造的财富更多地转移到了企业的利润、政府的财政中,而劳动者的养老、医疗、社会保障、住房、教育等问题,并没有得到有效的改善。但是养老、医疗、社会保障、住房、教育等方面的支出,恰恰都是关乎未来发展的长远支出,这些方面发展的落后,势必是对未来发展的一种透支,就是一种寅吃卯粮的短期行为。

其三,民间资本发展缓慢,企业科技投入不足。目前,中国的科技创新仍然大量地由政府来负担,企业对科技创新的重视程度不够,科技创新行为比较少。国家推广科技成果,可往往是推而不广,为什么呢?其原因主要是源于,中国劳动力成本低,企业利用廉价的劳动力就可以实现短期扩张;相比之下,科技创新则需要通过大额的投资、长远的发展才能发挥作用,因此,很多企业都愿意通过廉价劳动力实现短期扩张,而忽视了关乎企业长远发展的科技创新,这对企业的发展来说,无疑也是一种透支未来的行为。

看到中国经济发展中“透支未来”现象的存在,就要引起我们对中国经济发展的警惕,就要增强我们的忧患意识。一个具有忧患意识的民族,必将是走在时代前列的民族。同样,在经济发展过程中,也需要有紧迫感、危机感,需要有忧患意识。这些透支未来的问题,如果不能得到充分的重视、切实地解决,其后果和危害性是非常大的。因为很多事情不能仅从眼前看,更要从子孙后展来看,从长远来考虑,为中国的未来着想。因此,增强忧患意识,对中国民族的长久兴旺是有好处的。

看到问题,不等于要否定过去

改革开放以来,市场繁荣,物质丰富;经济实力增强,人民生活提高,发展的成就举世瞩目。看到问题,不等于要否定过去。我们现在谈透支未来,并不是要否定改革开放的伟大成就,而是为了中国未来更快、更好地发展。现在经济界有两个极端看法:一种看法是中国经济发展的问题很多,并由此否定改革开放的成就,甚至想回到计划经济时代;一种看法是中国经济发展的成就很大,但是看不到发展过程中所潜藏的问题。这两种极端看法,要么看到问题,却否定过去;要么看到成就,却不愿意面对问题。这显然不利于中国经济未来的发展。对于中国未来怎么看,我认为应该要有信心,虽然中国经济发展中存在着透支未来的现象,但是通过合理的措施,还是能够解决的。

透支未来,不仅仅是个经济问题

透支未来不仅仅是个经济问题,而是个经济、社会、政治协调发展的问题。就经济谈经济,能解决一些问题,但很难解决深层次的问题。比如人口红利透支问题,其与经济发展有关,但又不限于经济问题。上个世纪50年代,国家鼓励生育,人口失控,结果人口泛滥。到了80年代,国家转向控制生育,实行计划生育政策。人口制度的变动,使得劳动者的数量不断减少;人口红利不断减弱,与此有着密切的联系。过去人口数量多,质量跟不上经济的需求;现在是数量不足,质量也需提高。所以,人口问题还是个社会问题,甚至涉及到了人口制度等深层次的体制问题。

再如住房问题,也不单单是价格问题,而涉及到住房体制改革。1998年我国取消了福利分房,但是并没有建立起适合中国国情的科学的住房体制。住房主要有两个用途,一是必需品,即生活住房,用于满足老百姓最基本的生活需要;一是投资品,即商品房,这些房子可以进入市场交易。相应地,住房就应该分为保障房和商品房,分别由政府和市场来调控。但是现在政府和市场的职责没有界定清楚,导致房价疯涨,老百姓住不起房子。我认为,现在最重要的是要实现“人人有房住,而不是人人有住房”。所谓“人人有房住”是指老百姓都有房子住,保障房也包含其中;而“人人有住房”则是指每个人都有一套独立产权的房子,这个在国外发达国家也不能完全实现。显然,“人人有住房”不是当前政策调控的重点,“人人有房住”则是政府必须着力解决的问题。

拿出改革初期的热情,大胆进行体制创新